Классификация рисков: принципы и критерии
банкам и банковским организациям, проработана за рубежом достаточно тщательно.
Основные документы, которыми руководствуются риск-менеджеры западных компаний,
разрабатываются Базельским комитетом по банковскому надзору (Basle Committee
on Banking Supervision). Наиболее полно классифицирующими риски являются
“Основные положения по управлению рисками деривативов” (Risk Management
Guidelines for Derivatives). В соответствии с этим документом, организация
встречается со следующими видами рисков:
· Кредитный риск (включая риск погашения).
· Рыночный риск.
· Риск потери ликвидности.
· Операционный риск.
· Юридический риск.
Под операционным риском понимается
риск, связанный с недостатками в системах и процедурах управления, поддержки
и контроля.
Кредитный риск – риск того, что участник-контрагент
не исполнит свои обязательства в полной мере либо на требуемую дату, либо
в любое время после этой даты.
Рыночный риск - риск потерь, зафиксированных
на балансовых и забалансовых позициях, из-за изменения рыночных цен; это
риск изменения значений параметров рынка, таких как процентные ставки,
курсы валют, цены акций или товаров, корреляция между различными параметрами
рынка и изменчивость (волатильность) этих параметров.
Риск потери ликвидности – риск того,
что фирма не сможет в конкретный момент погасить свои обязательства имеющимся
капиталом.
Юридический риск – риск того, что
в соответствии с действующим на данный момент законодательством партнер
не обязан выполнять свои обязательства по сделке.
Каждый из вышеозначенных рисков включает в
себя значительное количество конкретных рисков, например: операционный
риск – риск обмана, риск аварий, риск стихийных бедствий; кредитный риск
– риск невозврата основной суммы кредита, риск заемщика; рыночный риск
– процентный риск, валютный риск и пр.
Зачастую указанные риски тесно переплетаются
– ярким примером может служить ситуация с печально известным английским
банком “Barings” - недостатки систем внутреннего контроля (операционный
риск) и, как следствие, игра на бирже одного из сотрудников привели к
невозможности закрытия фьючерсных позиций на SIMEX (риск потери ликвидности)
из-за неправильного прогнозирования цен (рыночный риск).
Используя вышеозначенную классификацию, учитываются
и коммерческие и финансовые риски, которые “разбросаны” по всем категориям.
Классификация рисков предприятия Спецификой банковской организации является
то, что объектом ее деятельности являются финансовые средства и потоки.
Для предприятия же данная классификация может быть несколько урезанной,
поскольку в ней в неполной мере учтены так называемые промышленные, производственные
риски, которые зачастую выделяют в отдельную категорию [7. C. 24]. Несколько
особняком стоят инвестиционные риски, которые в силу своей специфики включают
значительную часть вышеуказанных рисков.
Таким образом, очевидно, что четко разработанной
классификации рисков не существует. Более того, насчитывается более 40
различных критериев рисков и более 220 видов рисков, так что в экономической
литературе нет единого понимания в этом вопросе.
Однако, отталкиваясь от вышеуказанных критериев,
можно построить базовую классификацию рисков в зависимости от того, в
какой области деятельности они проявляются. Формируя подобную классификацию,
понятие операционных рисков делится на 2 части: риски, связанные с производством
(они формируют понятие производственных рисков) и риски, связанные с непроизводственной
деятельностью компании. В итого, это позволяет выделить следующие риски:
1. Организационные риски: в этот пункт можно включить
риски, связанные с ошибками менеджмента компании, ее сотрудников; проблемами
